1. 향후 금융상품에 대한 접근 전략은?
금융상품 접근 전략은 장기와 단기로 운용할 수 있는 상품 투자 전략이 필요한데 장기 여유자금이 있다면 은행후순위채 상품 가입이 유리하고 단기적으로 1년의 자금을 운용하려면 저축은행 예금이나 시중은행의 주가지수연동예금 상품에 투자하는 것이 수익성을 높일 수 있습니다. 무엇보다도 후순위채와 저축은행 예금의 장단점이 다른 만큼 돈의 성격과 용도에 맞춰 운용하는 것이 중요하다는 것을 고려해야 합니다.
최근의 한국은행 기준금리와 CD금리를 감안할 때 연 7% 이상이면 고금리 상품으로 간주할 수 있습니다. 하지만 이정도의 금융상품은 좀처럼 찾아보기 어려운 것이 현실이죠. 이런 상황에서 자산의 일부를 최소한의 안정성과 수익률을 높일 수 있는 지수연동예금 상품이나 저축은행 후순위채 상품에 관심을 가지고 접근하는 전략이 필요할 것으로 보여집니다.
2. 지수연동예금 상품의 수익률 및 유의할 점은?
지수연동예금은 기본적으로 원금이 보장되면서 주식, 금리, 원자재 등 특정지수의 움직임에 따라 초과 수익을 보장하는 복합금융상품입니다. 실제로 1년 만기로 판매돼 만기 상환된 지수연동예금 중 10% 이상의 수익을 제공한 상품이 많습니다. 지난달 만기 도래한 우리은행의 하이믹스 복합예금 12호는 연 12.69% 수익률을 기록했으며 하나은행의 지수플러스정기예금도 13.6%의 수익률을 기록했습니다. 이렇게 지수연동예금은 최소한의 안정성과 수익성을 보장해주는 금융상품인 것 같지만 원금을 보장받고 정해진 수익률을 얻기 위해서는 만기까지 보유해야 한다는 점에 유의해야 합니다. 중도해지 시 수수료가 부과되기 때문입니다.
3. 저축은행의 후순위채 상품 및 금리는?
저축은행 후순위채는 장기 여유자금을 안정적으로 운용하려는 투자자들에게 적합합니다. 후순위채를 발행한 은행이 망하지 않는 한 5년 이상의 기간 중 연 8% 대의 이자를 정기적으로 지급받을 수 있기 때문입니다.
최근 저축은행들이 발행하는 후순위채 금리는 8.3%~8.5%이고 만기는 5년 3개월입니다.
4. 후순위채의 단점이 있다면?
후순위채의 단점은 중도 환매가 어렵다는 점입니다. 고객이 후순위채를 사적으로 양도할 수 있도록 은행이 채권 가격이나 이자를 산정해주고 다른 투자자를 찾아볼 수 있지만 중도 환매를 보장해줄 수는 없습니다. 가입 시점 때 정한 이자 수령 방식을 중간에 변경할 수 없는 것도 후순위채의 약점입니다. 가령 처음에 매달 이자를 지급받는 이표채를 선택하면 중간에 만기 때 이자를 한꺼번에 받는 복리채로 바꿀 수 없습니다.
또한 저축은행 후순위채는 높은 금리를 제공하지만 예금자 보호 상품이 아니기 때문에 원금 보장이 안된다는 것도 기억해야 합니다. 또 만기가 5년 이상으로 길기 때문에 5년간 자금이 묶여 다른 투자 기회를 잃을 수도 있습니다. 그러므로 저축은행의 후순위채는 큰 자금을 투자하지 말고 자산의 일부를 투자하는 포트폴리오 전략으로 접근하는 것이 바람직합니다.
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